在机构投资论坛上，来自不同机构的大赛获奖代表交流了各自在交易中的心得。

全球赛外盘长期稳定盈利奖第二名、杭州复投私募基金交易经理王志新表示，期货和现货相辅相成，利用期货控制现货风险或是利用现货端市场信息布局期货都可以起到不错的效果。他介绍，对于企业来说，其运行时刻处于市场风险之中，风险管理是企业可以在市场稳定经营发展下去的底限，企业发展的上限则是企业的盈利能力。期货工具的套期保值是为了守住企业风险管理的底限，学习基差贸易的方法与含权贸易的应用是提高企业盈利能力、增加企业盈利上限的方法。而对于期货交易，可以利用现货的基本面研究与技术面研究发现价格获得预期认知的收益。“通过期货与现货自上而下的分析体系的研究，就像完成习武人士打通任督二脉，期现结合能让期货中的交易盈利变得水到渠成。”王志新说。

全国赛产品组第四名、量化组第九名、广西银瓴资管总经理莫帆所在的团队以对冲套利交易为主。他介绍，对冲套利策略有更低的波动、有限的风险和更高的胜率三方面的特点。不过，他也认为，要做好对冲套利要注重风险管理。风险管理有很多手段，应重视事前风控，严格执行对冲套利原则以及净值管理，以确保投资人的资金得到保护。另外，还要注重数据分析，期货市场变化非常快，数据量也非常大，通过对市场数据的深入研究和分析，能够更好地发现把握市场的机会。

期权组冠军、郑商所期权专项奖一等奖、金瑞期货资管部投资经理沈雁介绍，波动率可以为资产配置与投资分散带来新的维度，但风险管理十分重要，技术手段是提高风险管理能力的关键。投资策略必须有严格的进入和退出机制，并用技术手段实时对所有的头寸及策略执行情况进行自动执行和监测。此外，要定期回顾调整优化内部风控指标，可以根据策略执行表现的细节、交易成本及保证金的占用情况，对标的的配置提出进一步要求来降低波动率。“投资人的信任要求风险管理水平不断更新。”他说，对收益的追求，不断更迭策略，同时也是对风险管理的不断更迭。

展望国内期货期权市场的未来发展，沈雁表示，随着未来新期权品种不断增加，商品期权品种的期限也将增加。而对资管机构来说，应该通过技术手段不断挖掘商品期权市场信息。传统CTA策略也应考虑用期权表达观点，传统的股指投资策略也可以用期权来实现。

同样来自期货公司资管业务部门，股票期权组冠军、华联期货资管部负责人吕国文认为，资产管理中的痛点是希望交易业绩能够持续增长，与现实中标的都有周期波动产生的矛盾。期权作为多维的交易工具，可以在方向、时间和速度上多元来解决矛盾，穿越周期。

他介绍，期货行业资产管理业务发展也有着自己的痛点，在策略、人才和客户渠道上都面对困局。期权的运用可以部分解决这些痛点，国内期权市场迅速发展，期权可以满足投资者不同的复杂的市场预期。